1937年，整个西班牙都沦陷在了来势凶猛的内战当中，一个“快乐”的马戏团小丑在表演的途中突然被打断，然后被民兵团强行征用，连戏服都还来不及换下，他就手持着一把大砍刀加入到了与正规军的战斗当中，而他一个人干掉的是对方一个排的兵力……如此荒谬可笑、令人心生烦扰的一组场景，随即揭开的却是一个与小丑世家有关的爱恨情仇且错综复杂的故事。 时间快速推进到了1973年，正值佛朗哥法西斯政权行将就木之际，作为之前的那个小丑的儿子，哈维尔（卡洛斯•阿雷塞斯饰）梦想着有一天可以跟随自己父亲的事业的脚步，可是他却亲眼目睹了生命中太多可以称之为悲剧的不幸——由于他一点幽默感都没有，所以他只能扮演成一个哀伤的小丑。在马戏团的工作也使得哈维尔结识了一大堆看起来稀奇古怪的各色人等，可是作为一个哀伤小丑，他却不得不忍受粗俗、残暴的快乐小丑赛尔乔（安东尼奥•德拉•托雷饰）无休止的辱骂和指责，他每天都会以娱乐之名竭尽所能地羞辱哈维尔。 在这里，哈维尔遇到了美丽的杂技演员娜塔莉娅（卡罗琳娜•邦饰），她同时还是赛尔乔的妻子，也长期忍受着丈夫的粗暴对待……很快，哈维尔就深深地爱上了娜塔莉娅，尝试着想要把她从残忍、暴力的丈夫手中拯救出来，结果却引发了赛尔乔因嫉妒而衍生的复仇之心——包括娜塔莉娅在内，她也不知道应该如何做出抉择，一边是她喜欢的哈维尔，另一边则是她渴望的赛尔乔。 不管是哈维尔还是赛尔乔，在爱情的战场上，他们是不会轻易地退却的——很快，这段受到了极大的扭曲的三角关系变就发展成了一场哀伤小丑和快乐小丑之间的凶猛异常的争夺战，在这样一个荒诞、令人震惊、无礼且难忘的杂耍背景下，以最快的速度上升到了一个让人难以置信的高度。