九·一八”事变后，日本军国主义为扩大侵华战争，勾结布鲁克草原王爷抢占草场、掠夺马群的野蛮行径激起车凌等草原骑士们的强烈不满。他们聚集在雪山顶敖包旁，面向养育自己的草原，庄严地向苍天发誓：为保卫家园，誓与日军血战到底。在一次骑士们与日军和王府卫队的激战中，王府卫队长嘎拉森不听妻子、父亲劝阻，开枪打伤了车凌。车凌跳崖。嘎拉森回想妻子、父亲及车凌的话，深感内疚，打死追来的日军也跳下崖去。 美丽泼辣的嘎拉森妻子——卓拉，救起了身负重伤的车凌。嘎拉森的尸体被王府卫队抬到了卓拉的包前。图布沁和卓拉悲痛万分。误听嘎拉森是被车凌所害，卓拉夺过卫兵的枪指向包内的车凌。车凌的弟兄们策马赶到，争战一触即发，深明大义的图布沁力劝双方以民族利益、草原安宁为重，放走了车凌。卓拉愤愤不平。 小镇上，车凌、扎那、巴赖等人正伺机抢回日军掠去的良种马。卓拉为夫报仇率卫兵寻来，突发的枪声惊动日军。骑士们趁乱分头行动、夺走良种马，将卓拉带到营地。卓拉抢下扎那的枪对准车凌。面对冲动的卓拉，车凌一时难以解释清楚。无奈的卓拉雨夜来到神秘的吉丽玛女神峡谷，面对蒙面人起誓，谁帮她杀了仇人，她就嫁给谁。英勇剽悍的蒙古骑士们在草原上艰苦奋战，抢马群、夺牲畜，给日军以沉重打击。车凌、众兄弟纵马高歌狂欢，沉浸在胜利的喜悦中。车凌将嘎拉森杀死日军、坠崖以示清白的详情告诉图布沁，被卓拉听到。卓拉深感内疚，在嘎拉森坟旁，前来凭吊的车凌告诉她嘎拉森是草原上真正的蒙古汉子，与卓拉化解了前嫌。 几经征战，车凌的弟兄们死的死、散的散。唯一幸存的兄弟扎那也经不住王爷的诱惑，离他而去，当了王府卫队长。 无限惆怅的车凌恰似一只孤独的苍鹰，狂饮狂奔在草原上，卓拉只身来到他的身边，发誓愿为他生许多孩子。车凌不愿连累美丽的女人，策马而去，卓拉紧紧相随，雄鹰翱翔，天鹅比翼，两人热烈地拥吻在马上。飞奔而去…… 扎那奉王爷命令约车凌峡谷相见，劝他投靠王府共同抗日，车凌严词以拒。但却中了王爷之计，车凌死于日军乱枪之中，扎那悔恨不已…… 等待与车凌而去的卓拉面对坐棺中的车凌悲痛欲绝，怒斥蒙面人扎那，扎那以卓拉的起誓相要胁，欲娶卓拉为妻，婚庆宴上，面对对爱情忠贞不渝的卓拉，扎那自惭形秽，蒙面而去，卓拉在大火中洁身走向车凌。蒙古包熊熊燃烧，带着两个纯洁的灵魂升上蓝天。